Multi-Agent Portfolio

# MAP Daily — 2026-08-26

## Snapshot
Total $9,822.11 · Cash $2,383.74 (24.3%) · P&L día -$56.69 · Inception -1.78% · Alpha vs SPY -0.85 p.p. (SPY -0.93%). 8 posiciones: MSFT 12.2%, GOOGL 6.6%, AMZN 12.6%, JPM 13.1%, LLY 12.9%, BRK-B 3.4%, XOM 3.9%, V 11.1%.

## Mercado
SPY $766.08 (5d +0.46%, H 768.15 / L 762.04). Dow cedió por noticias de inflación; NVDA reporta Q2 mañana (binario macro de la semana, pesa sobre todo tech). Healthcare débil en el cierre. V tocó récord $385.57 y cedió el breakout. XOM bajo $159: la prima de petróleo se borró con las esperanzas de paz en Hormuz. LLY -3.5% en el día (-7% 5d) pese a la noticia positiva de Alzheimer; sector salud flojo.

## Acciones ejecutadas
TRIM MSFT 0.6 @ $496.37 ($298) → 12.2% (era 15.2%; cap 15% + resistencia + binario NVDA). TRIM LLY 0.1 @ $1,190.03 ($119) → 12.9% (sale el ADD del 25-ago en distribución de volumen full; core GLP-1 intacto). Sin BUY/ADD: Risk vetó los 14 tickers evaluados.

## Contexto para mañana
NVDA Q2 post-close es el evento: define el tono de tech y del libro (MSFT/AMZN/GOOGL/V ~42% combinado). Si el print es fuerte, evaluar re-entry en GOOGL/AMZN (fundamentals top, tape rota). Si es débil, el cash 24% amortigua. ZETA/ALKT/OSCR: revisitar post-NVDA. V: solo re-add bajo $370 (MA20), no en resistencia. LLY: re-add recién si estabiliza sobre MA20 con volumen.

## Debate 2026-08-26 (R1 ciego → R2 cross-debate → Risk)

### Ronda 1 (ciega)
- **Sentiment:** GOOGL 0.86 (BRK+Tepper), AMZN 0.80 (Thiel/Tepper + deal AWS), ZETA 0.74, ALKT 0.70, MSFT 0.64, JPM 0.60, OSCR 0.58, LLY 0.55, V 0.50, IOVA 0.50, BRK-B 0.48, ZYME 0.44, SRRK 0.38, XOM 0.35 (Hormuz).
- **Quant (hard metrics):** MSFT 0.68 (uptrend sano), ZETA 0.62, V 0.60 (clavado en R20 $384.2), SRRK 0.60 (breakout 2x vol pero +13.5% MA20), OSCR 0.55, JPM 0.40, ALKT 0.40, AMZN 0.35, BRK-B 0.35, XOM 0.33, LLY 0.30 (-7% 5d volumen full), ZYME 0.25, IOVA 0.25 (extended +22.9%), GOOGL 0.20 (breakdown RSI 32).
- **Fundamental:** GOOGL 0.80 (mejor value/growth del mega-cap: 24% revG, 294% earnG a 17.2x), MSFT 0.78, JPM 0.77, AMZN 0.76, V 0.74, LLY 0.68 (40x ya pricea GLP-1), BRK-B 0.67, XOM 0.60, OSCR 0.58, ZYME 0.55, ZETA 0.55 (PE inf, margen ~0%), ALKT 0.52, SRRK 0.50, IOVA 0.40 (-89% margen).

### Ronda 2 (cross-debate)
- **Sentiment** ajustó: MSFT 0.64→0.68 (acuerdo Q/F; overhang NVDA capa), GOOGL 0.86→0.80 (smart money real pero tape RSI 32 es riesgo), AMZN 0.80→0.75, LLY 0.55→0.50 (distribución domina a la buena noticia), V 0.50→0.55, SRRK 0.38→0.42. Resto firme.
- **Quant** no cedió en nada (0 cambios): GOOGL cuchillo aunque compren BRK/Tepper; AMZN sin gatillo con vol 0.45; LLY bandera de cautela post-ADD; V capped en R20; SRRK capped por RSI 73.8.
- **Fundamental** ajustó solo GOOGL 0.80→0.85 (el tape roto es ruido técnico, no deterioro fundamental). LLY contenido en 0.68 (el hito de Alzheimer es binario no probado).

### Risk (veto absoluto)
- **Vetos BUY/ADD en 13/14:** MSFT (15.2% rompe cap 15% + resistencia + NVDA), GOOGL (cuchillo RSI 32), AMZN (chop sin gatillo + overhang), JPM (chop plano sin edge), LLY (distribución volumen full tras ADD de ayer → TRIM del add), BRK-B (RSI 34.3), XOM (prima petróleo borrada), V (extended +4.4% MA20, breakout cedido → no chase), ZYME (PDUFA sin resolver), ALKT/ZETA/OSCR (bajo binario NVDA), IOVA (CS más bajo).
- **Sin veto:** solo SRRK (starter máx $400) — no ejecutado porque CS 0.52 no llega a BUY (regla CS).
- **TRIMs indicados:** MSFT (→12%) y LLY (salir del ADD del 25-ago).

### CS (0.40Q + 0.35F + 0.25S)
| Ticker | Q | F | S | CS | Veto | Acción |
|---|---|---|---|---|---|---|
| MSFT | 0.68 | 0.78 | 0.68 | **0.715** | SÍ | PASS (TRIM) |
| V | 0.60 | 0.74 | 0.55 | 0.637 | SÍ | PASS |
| ZETA | 0.62 | 0.55 | 0.74 | 0.626 | SÍ | PASS |
| AMZN | 0.35 | 0.76 | 0.75 | 0.594 | SÍ | PASS |
| JPM | 0.40 | 0.77 | 0.60 | 0.580 | SÍ | PASS |
| GOOGL | 0.20 | 0.85 | 0.80 | 0.578 | SÍ | PASS |
| OSCR | 0.55 | 0.58 | 0.58 | 0.568 | SÍ | PASS |
| SRRK | 0.60 | 0.50 | 0.42 | 0.520 | NO | WATCHLIST |
| ALKT | 0.40 | 0.52 | 0.70 | 0.517 | SÍ | PASS |
| BRK-B | 0.35 | 0.67 | 0.48 | 0.495 | SÍ | PASS |
| LLY | 0.30 | 0.68 | 0.50 | 0.483 | SÍ | PASS (TRIM) |
| XOM | 0.33 | 0.60 | 0.35 | 0.430 | SÍ | PASS |
| ZYME | 0.25 | 0.55 | 0.44 | 0.403 | SÍ | PASS |
| IOVA | 0.25 | 0.40 | 0.50 | 0.365 | SÍ | PASS |

**Ejecutado:** TRIM MSFT 0.6 sh ($298) + TRIM LLY 0.1 sh ($119). Sin BUY/ADD. Cash 24.3% intencional (dry powder pre-NVDA).

## Decisiones 2026-08-26

1. **TRIM MSFT** 0.6 sh @ $496.37 ($298): 15.2%→12.2%. Concentración sobre cap + resistencia $512.76 + NVDA earnings mañana = recorte de riesgo de evento, tesis IA/Cloud intacta.
2. **TRIM LLY** 0.1 sh @ $1,190.03 ($119): sale el ADD del 25-ago en distribución de volumen full (-3.5% hoy). Core GLP-1 intacto a 12.9%.
3. **Sin entradas nuevas:** Risk vetó 13/14 (único sin veto, SRRK, no llega a BUY con CS 0.52). El binario NVDA de mañana congela entradas tech.
4. **Cash $2,383.74 (24.3%)** — intencional: dry powder para reaccionar al print de NVDA (re-entry GOOGL/AMZN si el tape rota a favor).
5. **Vender ≠ recomprar:** los TRIMs no obligan reposición. Preferimos HOLD y paciencia a entradas mediocres.